近兩年家(jia)電(dian)市場中(zhong)的(de)明星產品(pin)——掃地機器人，如今(jin)似乎(hu)遇到難以攻(gong)破(po)的(de)發展(zhan)瓶頸。
奧維云網數據顯示，在截至2023年1月的一年時間里，掃地機器人多數月份線(xian)(xian)上線(xian)(xian)下(xia)銷量均(jun)同比下(xia)滑。對此，部分品牌曾降(jiang)價(jia)促銷，但從最(zui)近一周情況(kuang)看，線(xian)(xian)上表現(xian)依(yi)然不振。
因市場(chang)升溫迅速，掃(sao)地(di)機器(qi)人的(de)誕生和(he)發展曾被認(ren)為是近年家(jia)電市場(chang)的(de)重要變革，頭(tou)部玩(wan)家(jia)科(ke)沃斯（603486.SH）和(he)石(shi)頭(tou)科(ke)技（688169.SH）股價(jia)在2021年年中登上高峰，前者被冠以“掃(sao)地(di)茅(mao)”之名。也(ye)(ye)正因如此，眼下掃(sao)地(di)機器(qi)人市場(chang)低(di)迷，讓不少業內人士也(ye)(ye)感到(dao)不解。
2月23日，GfK中(zhong)怡(yi)康家電事業(ye)(ye)部(bu)資深分析師馬(ma)佳介紹，除外部(bu)消(xiao)費力因(yin)素(su)外，掃地機器人銷售量不振與(yu)行業(ye)(ye)階段(duan)性發展(zhan)有關。其背(bei)后(hou)，激烈競爭使廠商執著(zhu)于研發差(cha)異化(hua)、有技術含量的(de)產品(pin)，行業(ye)(ye)卷(juan)向高(gao)端化(hua)，但(dan)不少消(xiao)費者不愿(yuan)為昂貴的(de)高(gao)端產品(pin)買單，又不愿(yuan)妥協低端產品(pin)，造成需求不振。
同日，科沃斯相關負責人表示，產(chan)品(pin)定(ding)價(jia)(jia)策(ce)略會(hui)基(ji)于市場供需情況等綜合考(kao)慮，在產(chan)品(pin)技(ji)術(shu)未出(chu)現(xian)新一輪突破前，預計價(jia)(jia)格不會(hui)有顯著提升。
石頭科技近期也向媒體表示(shi)，以(yi)價換量可能是今年(nian)掃地機(ji)器人(ren)行業(ye)一個重要趨勢。
價格漲而銷量跌
很(hen)少有家(jia)電品類如掃地機(ji)器人一般(ban)，剛(gang)風靡不久(jiu)就(jiu)迅速(su)走向(xiang)高端，從而(er)背離大(da)眾市場(chang)，掉入“高端陷阱”。
開源證券(quan)研報(bao)指出，國內掃地機(ji)器人均價從2020年的1687元(yuan)上升至(zhi)2021年的2424元(yuan)和2022年的3175元(yuan)。
奧維(wei)云網(wang)數據顯(xian)示，其中科沃(wo)斯、石頭科技2022年線(xian)下漲價(jia)1531元和(he)1218元，線(xian)上漲價(jia)848元、956元，均價(jia)在4000元左(zuo)右。
均(jun)價上漲(zhang)同時，銷量(liang)卻在(zai)下(xia)(xia)滑(hua)。奧(ao)維(wei)云(yun)網數據顯示，2021年(nian)(nian)，掃地(di)機器人就(jiu)出現(xian)均(jun)價漲(zhang)而銷量(liang)跌的(de)量(liang)價背離跡象(xiang)，但多數月份銷售額還(huan)維(wei)持(chi)上漲(zhang)。2022年(nian)(nian)起，掃地(di)機器人線上銷量(liang)和(he)銷售額同時下(xia)(xia)滑(hua)的(de)現(xian)象(xiang)更加頻(pin)繁，高端化策(ce)略對廠商收入逐漸產生負面影響。
2022年上半年末，石頭(tou)科技存貨比(bi)上年期末增(zeng)長52%，達9.06億元，科沃斯(si)存貨增(zeng)長22%，達29.54億元，其中大多數為庫存商品。
第三季度(du)末，石頭科(ke)技(ji)(ji)和(he)科(ke)沃斯存貨更增長至10.49億(yi)元、31.86億(yi)元。庫(ku)存狀況顯示掃(sao)地機器人可能越(yue)來(lai)越(yue)難賣。反映在凈利潤上，2022年前三季度(du)，科(ke)沃斯和(he)石頭科(ke)技(ji)(ji)的凈利潤均同比下滑。
一般而(er)言，高(gao)端(duan)化是(shi)廠(chang)商(shang)基于賺取更高(gao)單(dan)機(ji)利潤(run)的考慮，在空調、冰箱等成熟家(jia)電市場，廠(chang)商(shang)均在市場保有率漲至高(gao)位時押注(zhu)高(gao)端(duan)化，尋(xun)找增長空間，而(er)掃地機(ji)器(qi)人廠(chang)商(shang)們卻罕見早早走上高(gao)端(duan)化之路。
從行業技術(shu)演進(jin)角度，馬佳給(gei)出一(yi)個(ge)解釋。他認為，作(zuo)為定位高(gao)科技的(de)產品，掃(sao)地機器人(ren)市(shi)場需(xu)靠產品不斷(duan)革新(xin)拉(la)動，2019年起(qi)全局智能導航技術(shu)遇到(dao)瓶(ping)頸，隨后擴充的(de)基站(zhan)功能帶來(lai)新(xin)一(yi)輪革命，但成本已不能與(yu)以往(wang)的(de)單機同日而語。疊加市(shi)場競爭激烈，技術(shu)迭(die)代加快，這種情況下，搭載新(xin)技術(shu)的(de)掃(sao)地機器人(ren)漲(zhang)價很難避(bi)免(mian)。
馬(ma)佳指出(chu)，在消(xiao)費(fei)走(zou)弱情況下，廠商一味押(ya)注高(gao)端并(bing)不(bu)現實，部(bu)分高(gao)端產(chan)品(pin)出(chu)現功能過剩，對消(xiao)費(fei)者的(de)吸引(yin)力不(bu)強。當(dang)前可期待整體(ti)消(xiao)費(fei)信心(xin)恢復，以拉動掃地機器(qi)人這(zhe)類針(zhen)對消(xiao)費(fei)升(sheng)級需求的(de)產(chan)品(pin)銷售，廠商則可更(geng)重視2000～3000元價位有(you)增長(chang)潛力的(de)腰(yao)部(bu)市場(chang)。
作(zuo)為行(xing)業(ye)龍頭(tou)，科沃斯(si)和石頭(tou)科技已然察覺市(shi)場變(bian)化，并率先做出調整。截至2月19日的一周內，科沃斯(si)線下環比降價92元，石頭(tou)科技線上環比降價36元，價格波動趨(qu)于平緩。
以(yi)上科沃斯相關負責人介紹，掃地機(ji)器人產品技術經多年發展已達(da)階段性成(cheng)熟，自清潔(jie)、全能(neng)基站、語音交互等新推出功能(neng)受消費者青睞(lai)，成(cheng)本可控情況下，產品價格調整有利于讓(rang)上述功能(neng)普及，進(jin)而帶動行業(ye)滲透(tou)率(lv)提升。
向(xiang)石(shi)頭科技發送(song)采訪提綱未獲回(hui)應，不過其相關負責人近(jin)日也向(xiang)媒體透露(lu)行業可能“以(yi)價換量”的(de)趨(qu)勢。
資本市場重新審視
靠掃地(di)機器(qi)人起家，科沃斯和石頭(tou)科技在家電行(xing)業的崛起，充滿傳奇(qi)色彩(cai)。
科(ke)沃斯在(zai)掌舵人(ren)錢(qian)東奇治(zhi)下，從代工業務做起。2000年(nian)左右(you)，科(ke)沃斯已在(zai)研發家用(yong)服(fu)務機器人(ren)，隨(sui)后推出掃地機器人(ren)“地寶(bao)”。2018年(nian)，科(ke)沃斯上市，被稱(cheng)為“服(fu)務機器人(ren)第一(yi)股”。
石(shi)頭科(ke)技靈(ling)魂人物(wu)昌敬則是一名互(hu)聯網行業老兵，從百度(du)離開(kai)后選(xuan)擇掃地機(ji)器人領域(yu)創業，公司成為小米生態鏈的一員。
一位熟(shu)悉(xi)市場的人士評價(jia)稱，石(shi)頭科技很聰明(ming)地在產品(pin)路(lu)線上與(yu)小(xiao)米(mi)做嚴(yan)格區(qu)分，高(gao)端(duan)解決(jue)方(fang)案(an)用于自(zi)主品(pin)牌，讓牌子“立起來”。
在消費者對生(sheng)活改善型電器(qi)愈加青睞、懶人經濟(ji)盛(sheng)行趨勢下(xia)，兩家公(gong)司(si)都曾憑借(jie)對市場的(de)(de)(de)洞察能(neng)力和突(tu)出的(de)(de)(de)研(yan)發能(neng)力站上風(feng)口。但且經過數個月的(de)(de)(de)掃(sao)地機器(qi)人市場低迷后，眼下(xia)，科(ke)沃斯和石頭科(ke)技正被資本市場重新審視(shi)。
2021年高峰時，石(shi)頭科技股(gu)(gu)價(jia)超1000元(yuan)/股(gu)(gu)，科沃斯股(gu)(gu)價(jia)超200元(yuan)/股(gu)(gu)。而眼下，兩(liang)家股(gu)(gu)票已分別在370元(yuan)/股(gu)(gu)、90元(yuan)/股(gu)(gu)左右徘徊，想(xiang)恢(hui)復往日榮(rong)光，難(nan)度頗大(da)。
不僅如此，石頭科技還遭股(gu)東(dong)減持，包括小米系股(gu)東(dong)和公司實(shi)控人(ren)。2月22日，石頭科技宣布實(shi)控人(ren)昌敬(jing)擬減持不超(chao)2%的公司股(gu)份。
亟待開拓新市場
產品上看，通過抑制漲(zhang)價、回(hui)歸大眾市場(chang)(chang)，掃(sao)地機(ji)器人廠商今(jin)年有望扭轉(zhuan)銷售下滑(hua)頹勢。但市場(chang)(chang)恢(hui)復(fu)需(xu)要時間，同時，隨(sui)著洗地機(ji)等新清(qing)潔類電(dian)器迅(xun)速發展，對掃(sao)地機(ji)器人市場(chang)(chang)或形(xing)成一定程度擠壓，科沃斯(si)和(he)石頭科技面(mian)臨的挑(tiao)戰依然不小。
上述科沃(wo)斯相關負責人(ren)介紹，掃地機器人(ren)和洗地機產品在用(yong)戶(hu)需求(qiu)方面存(cun)在差(cha)異(yi)，各自(zi)產品定(ding)位不(bu)同，前者科技智能屬性更高，后(hou)者集成過往其他(ta)清潔家電優勢，兩大品類(lei)不(bu)存(cun)在直接競爭。
2月(yue)24日(ri)，以投資者身(shen)份撥打石頭科(ke)技證券事務代表(biao)電話，該代表(biao)也稱(cheng)掃地(di)機器人與洗地(di)機為互補關系(xi)，公司會(hui)在洗地(di)機新品推(tui)出和營銷上努力。
不過，上(shang)述熟(shu)悉市(shi)場的人士介(jie)紹，洗(xi)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)如今(jin)市(shi)場規模幾乎與掃(sao)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)器(qi)(qi)(qi)人相當(dang)，洗(xi)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)確實搶到(dao)一部分(fen)掃(sao)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)器(qi)(qi)(qi)人的市(shi)場。同時，企業從掃(sao)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)器(qi)(qi)(qi)人橫跨至洗(xi)地(di)(di)機(ji)(ji)(ji)，并非所有(you)核心技術都相同，能(neng)否成功與企業既有(you)技術儲備和(he)品牌(pai)形象、營銷能(neng)力均相關(guan)，企業橫跨品類不一定有(you)明顯優(you)勢。
復雜形勢下，以掃地(di)機(ji)器人(ren)起家的石頭科技和科沃斯(si)，需要在(zai)室內清潔電器領域外尋(xun)找增(zeng)量。
2022年10月，科(ke)沃斯(si)(si)發布新款(kuan)智(zhi)能割草機(ji)器(qi)人(ren)和全新商用清潔解決方(fang)案。以(yi)上(shang)科(ke)沃斯(si)(si)相關負責(ze)人(ren)表示，科(ke)沃斯(si)(si)專(zhuan)注服務機(ji)器(qi)人(ren)領(ling)域(yu)，發布這兩個品(pin)類不能視為(wei)(wei)跨行，而是將產(chan)品(pin)場(chang)(chang)景(jing)從家庭(ting)室(shi)(shi)內延伸(shen)至室(shi)(shi)外庭(ting)院(yuan)、商用等多領(ling)域(yu)場(chang)(chang)景(jing)。服務機(ji)器(qi)人(ren)底層(ceng)技(ji)術(shu)邏輯有共通性，科(ke)沃斯(si)(si)在(zai)芯片等核(he)心部件(jian)上(shang)的積累，及在(zai)定位等底層(ceng)能力上(shang)的創新，為(wei)(wei)延伸(shen)產(chan)品(pin)應用場(chang)(chang)景(jing)積累了技(ji)術(shu)。
近日(ri)，石頭(tou)(tou)科(ke)技推出分子(zi)篩(shai)低溫烘干技術，擬發布分子(zi)篩(shai)洗烘一(yi)體機，跨入洗衣機市場。以上(shang)石頭(tou)(tou)科(ke)技證券(quan)事務代表稱，這是石頭(tou)(tou)科(ke)技對(dui)(dui)創新領(ling)域的(de)探索，此技術研(yan)發時，對(dui)(dui)以往(wang)品類(lei)的(de)研(yan)發團隊有一(yi)些復用。
據媒體報道，石頭科技創(chuang)始人、董事(shi)長昌敬此前(qian)甚至傳出下場造車(che)，不(bu)再局限于清潔電(dian)器領(ling)域，跨界再創(chuang)業(ye)。
